הפופולריות של קרנות נאמנות וחברות ניהול שונות הולכת וגוברת. למניה, בניגוד למניות ואג ח, אין ערך נקוב. הערך המוערך של מניה נקבע בחוק בהתאם לשווי הנכסים המרכיבים קרן נאמנות מסוימת.
הוראות
שלב 1
מניה היא נייר ערך רשום המעניק לבעליו (המשקיע) את הזכות לחלק מסוים בנכס של קרן נאמנות. בעלות על מניה מעניקה לכל משקיע את אותה הזכויות, כולל הזכות להחזיר את חלקו לפי שוויו הנוכחי, כלומר. לקבל סכום כסף המתאים למניה.
שלב 2
הערך המשוער של יחידת השקעה נקבע על פי הנוסחה הבאה: RSP = NAV / Q, כאשר: NAV הוא הערך הנכסי הנקי של קרן ההשקעה; Q הוא המספר הכולל של יחידות ההשקעה.
שלב 3
שווי הנכסים הנקי של קרן נאמנות נקבע בהתאם לסוגה. עבור קרן מסוג פתוח, ערך זה מחושב בסוף יום העבודה עבור קרן מסוג מרווח - במועד סגירת המרווח.
שלב 4
שווי הנכסים הנקי של הקרן הוא ההפרש בין שווי נכסיה לבין סכום ההתחייבויות שיש להסדיר עם נכסים אלה. ההפרש נחשב במועד קביעת ערך הנכס הנקי, כלומר בסופו של יום או מרווח, על ידי חברת הניהול של הקרן.
שלב 5
מניה אינה נייר ערך פיזי; שמו ופרטיו של בעל המניות רשומים במרשם משקיעים מיוחד. בהתבסס על מערכת רשומות זו, מספר היחידות שהונפקו מחושב בזמן קביעת הערך המשוער. הרישום מנוהל על ידי ארגון רשם מיוחד המספק נתונים לחברת הניהול.
שלב 6
השיטה לקביעת הערך המוערך של מניה אינה תלויה במספר בעלי המניות שהגיעו ועזבו לאחרונה. בעת הנפקה ופדיון של מניה, הערך המשוער משתנה בסכום הסימון וההנחה בעלות, בהתאמה. ההיטל בגין רכישת מניה לא יכול לעלות על 1.5% מהעלות המשוערת, וההנחה - לא יותר מ -3%.
שלב 7
העודף לשווי המשוער הוא סכום הפיצוי שמקבלת חברת הניהול לכיסוי עלויות הנפקת מניות למשקיעים. ניתנת הנחה על הערך המשוער לחברת הניהול להחזר עלויות הליך פדיון המניות.
