ניתוח פיננסי הוא תכונה הכרחית של ניהול פיננסי, הבסיס לקבלת החלטות ניהול. זהו תהליך של חקר הביצועים הכספיים של חברה כדי לקבוע צעדים להגדלת שווי השוק שלה ולהבטחת סיכויי פיתוח.
הוראות
שלב 1
ניתוח פיננסי נמצא בשימוש נרחב על ידי הנהלת החברה. זה מאפשר לך להעריך עד כמה החברה יציבה, כמו גם לזהות סיכונים אפשריים לפשיטת רגל. ניתוח פיננסי נפוץ גם בפרקטיקת רואי החשבון והשמאים. הבנקים משתמשים גם בשיטות ניתוח פיננסי בעת ההחלטה על הלוואה. רואי חשבון משתמשים בניתוח פיננסי בעת הכנת הערת הסבר לחשבונות השנתיים.
שלב 2
ישנן שש שיטות מפתח המשמשות לניתוח פיננסי. אלה כוללים ניתוח אופקי ואנכי, ניתוח מגמות, ניתוח אינדיקטורים יחסית, ניתוח השוואתי וגורמים. בניתוח האופקי משווים כל אינדיקטור לתקופה הקודמת, בניתוח האנכי נקבע חלקו של כל פריט (הכנסה או הוצאה) במבנה הכללי. כמו כן נותחו הגורמים שהשפיעו על התוצאה הכוללת.
שלב 3
חלק בלתי נפרד הוא ניתוח מגמות, המבוצע לצורך ניתוח מגמות. לדוגמא, עלייה בשיעור המכירות של מוצר אחד על רקע הפחתה במוצר אחר. כל המדדים הפיננסיים מושווים זה עם זה בכדי לקבוע מתאמים. מידוד השוואה משווה את ביצועי החברה לנתוני המתחרים ולממוצעים בענף. ללא השוואה כזו, נתוני המתחרים אינם אינפורמטיביים.
שלב 4
במהלך הניתוח הכספי משתמשים בשיטות כמותיות ואיכותניות. הם כוללים ניתוח נכסי החברה והתחייבויותיה, נזילותה, יציבותה הפיננסית, כושר הפירעון ומחזור הנכסים שלה.
שלב 5
ניתן לסווג ניתוח פיננסי על בסיס שונה. מנקודת מבטו של המשתמש מבדילים בין פנימי, המתבצע על ידי מומחי החברה עצמה, לבין ניתוח פיננסי חיצוני. במקרה האחרון, זה יכול להיעשות על ידי שמאים או רואי חשבון. בכיוון הניתוח נבדלים ניתוח רטרוספקטיבי ופרוספקטיבי. בדיעבד מנותחים ביצועים פיננסיים בעבר. בניתוח צופה פני עתיד נקבעים תוכניות פיננסיות ותחזיות. על פי מידת עומק המחקר, נבדלים ניתוח אקספרס וניתוח פיננסי מפורט.
שלב 6
ניתן להפנות ניתוח פיננסי לאינדיקטורים שונים. במקרה זה, מבדילים בין ניתוח הדוחות הכספיים, המתבצע על בסיס דוחות כספיים; ניתוח השקעות המוקדש לחקר השקעות והשקעות הוניות; ניתוח טכני, בתחום השקפתו נופלת הדינמיקה של ניירות הערך של החברה.
